Телефонные заказы - 0503856388
|
| Стратегии финансирования строительства. Доценко-Белоус Н.А |
Стратегии финансирования строительства. Доценко-Белоус Н.А
"Стратегии финансирования строительства" — уникальное издание, в котором проанализированы все механизмы финансирования строительства объектов недвижимости.
Книга включает комплексный анализ существующей системы финансирования строительства, дает полную картину совмещения строительства и финансовых возможностей реализации проектов на современном рынке недвижимости, начиная от проектирования и разработки инновационных финансовых инструментов и заканчивая конечным потребителем произведенного продукта.Раскрывает практический опыт в создании и использовании стратегий привлечения средств в строительство с помощью договорных механизмов, облигаций, векселей, закладных, опционов, институтов совместного инвестирования, фондов финансирования строительства, фондов операций с недвижимостью, кредитно-депозитных механизмов, жилищно-строительных кооперативов.
Предложены модели-комбинации различных механизмов, которые способствуют минимизации рисков, а также стабилизации всей отрасли строительства, защиты прав не только конечного потребителя, а и всех участников проекта. Проанализированы способы выхода из кризисных ситуаций, например, дефолт эмитента, признание эмиссии недобросовестной и ее отмена, приобретение облигаций с рейдерскими целями. Впервые публично раскрыты проблемы и риски целевых облигаций для застройщиков.раскрыт потенциал способов финансирования строительства в части замены застройщика, оптимизации налогообложения, минимизации временных потерь при оформлении первичного права собственности на завершенную строительством недвижимость, последующей эксплуатации построенной недвижимости.
Материалы, изложенные в книге, базируются на всестороннем анализе взаимосвязей и интерперетации действующих законодательных и нормативных актов. Данная книга есть в интернет-магазине Киев Книга
Книга написана живым, лаконичным языком.Новая книга известного автора-практика окажет реальную существенную помощь застройщикам и инвесторам в непростой ситуации на строительном рынке.
Первая книга Н.Доценко-Белоус «Правовая энциклопедия инвестирования строительства» вышла в 2006 г. и была одним из самых популярных изданий, посвященным юридическим вопросам в сфере инвестиций в строительстве.
ОГЛАВЛЕНИЕ:
аздел 1. Финансово-кредитные механизмы
* 1.1. Введение в ФФС - стратегии
* 1.2. Стратегия «Использование ФФС для финансирования строительства»
o 1.2.1.Сфера применения механизма
o 1.2.2. Участники механизма
o 1.2.3. Правила ФФС
o 1.2.4. Создание ФФС
o 1.2.5. Виды ФФС
o 1.2.6. Классический алгоритм действий в ФФС
* 1.3.Стратегия «Использование ФФС в целях налогового планирования»
* 1.4. Стратегия «Использование ФФС для замены застройщика и получения прав на чужой земельный участок»
* 1.5. Стратегия «ФФС как способ защиты генерального инвестора от государственного застройщика»
* 1.6. Стратегия «ФФС как способ создания финансовой пирамиды»
* 1.7. Стратегия «ФФС - противовес общественным слушаниям»
* 1.8. Стратегия «ФФС как способ получения застройщиком вспомогательных помещений жилого комплекса в собственность»
* 1.9. Преимущества и недостатки ФФС
* 1.10. Стратегии применения фондов операций с недвижимостью
o 1.10.1. Введение в ФОН - стратегии
o 1.10.2. Сфера применения ФОН
o 1.10.3. Использование ФОН для управления завершенной строительством недвижимостью
o 1.10.4. Создание ФОН
o 1.10.5. Стратегия «Продажа сертификатов ФОН через венчурный фонд»
o 1.10.6. Стратегия «Продажа имущественных прав через ФОН»
o 1.10.7. Стратегия «Продажа опционов через ФОН»
o 1.10.8. Стратегия «Аренда через ФОН»
o 1.10.9. Преимущества и недостатки ФОН
Раздел 2. Целевые облигации
* 2.1. Введение в целевые облигации
* 2.2. Участники финансовой модели
* 2.3. Особенности выпуска облигаций под объекты жилого строительства
* 2.4. Допустимая дата начала привлечения инвестиций
* 2.5. Анализ оптимальной формы существования облигаций
* 2.6. Анализ преимуществ и недостатков открытого и закрытого выпуска
* 2.7. Исходные данные для схемы
* 2.8. Стратегия «Использование целевых облигаций эмитентом без участия финансовых посредников»
* 2.9. Стратегия «Использование целевых облигаций через корпоративные венчурные инвестиционные фонды»
* 2.10. Стратегия «Выпуск опционов на поставку целевых облигаций»
* 2.11. Стратегии погашения целевых облигаций
* 2.12. Стратегии выкупа целевых облигаций без осуществления погашения
* 2.13. Стратегии эмитента целевых облигаций при дефолте
* 2.14. Стратегии взаимоотношений с инвесторами, предъявляющими целевые облигации после истечения срока погашения
* 2.15. Действия и риски эмитента в случае предъявления инвесторами облигаций для погашения по истечению срока погашения
* 2.16. Преимущества и недостатки целевых облигаций
Раздел 3. Дисконтные облигации
* 3.1. Введение в дисконтные облигации
* 3.2. Обоснование законности привлечения средств в строительство с применением дисконтных облигаций (финансовой модели)
* 3.3. Правовой статус участников инвестиционной кампании
* 3.4. Допустимая дата начала привлечения инвестиций
* 3.5. Исходные данные для построения финансовой модели (номинал, объем эмиссии, форма существования, обеспечение и т.д.)
* 3.6. Стратегия «Застройщик -Покупатель без финансовых посредников»
* 3.7. Стратегия «Застройщик - Венчурный фонд - Покупатель»
* 3.8. Стратегия «Эмитент - Венчурный фонд/Нерезидент - Застройщик - Покупатель»
* 3.9. Стратегия «Дисконтные облигации - ФФС - Государственный застройщик»
* 3.10. Повышение цены недвижимости
* 3.11. Наличные расчеты
* 3.12. Кредитование покупателей
* 3.13. Отказ Покупателя от Недвижимости, требование о возврате средств
* 3.14. Увеличение площади по данным технической инвентаризации БТИ. Доплата
* 3.15. Взаимоотношение с покупателями-нерезидентами, продажи за пределами Украины
* 3.16.Варианты обеспечения обязательств застройщика перед покупателями
* 3.17. Распределение инвестиционного дохода венчурного фонда
* 3.18. Выделение апартаментов в натуре в случае если пансионат (санаторий) является целостным имущественным комплексом
* 3.19. Дополнительные возможности финансовой модели
* 3.20. Преимущества и недостатки финансовой модели
Раздел 4. Опционы
* 4.1. Введение в опционы
* 4.2. Допустимая дата начала привлечения инвестиций
* 4.3. Недвижимость, финансирование которой допускается с использованием опционов
* 4.4. Стратегия « Выпуск застройщиком опционов на поставку квадратных метров или на помещение»
* 4.5. Стратегия «Комбинированное использование опционов и дисконтных облигаций»
* 4.6. Стратегия «Выпуск опционов на арендные услуги с размещение в активы венчурного фонда»
Раздел 5. Закладные
* 5.1. Введение в закладные
* 5.2. Практические аспекты выдачи закладной
o 5.2.1.Ипотечный договор как основание для выдачи закладной
o 5.2.2. Предметы ипотеки
o 5.2.3. Денежные обязательства. Варианты денежных обязательств
o 5.2.4. Порядок выдачи закладной
o 5.2.5. Особенности заполнения закладной по предложенным схемам
o 5.2.6. Индоссамент на закладной
o 5.2.7. Расходы, связанные с реализацией схемы
* 5.3. Кто может выдать закладные?
* 5.4. Когда можно выдать закладные?
* 5.5. Сфера примения закладной как способа финансирования строительства. Проекты, для финансирования которых невозможно применять закладные
* 5.6. Стратегия «Продажи закладных через венчурный фонд в обеспечение кредитных обязательств»
* 5.7. Стратегия «Продажи закладных через венчурный фонд в обеспечение ценобумажных обязательств»
* 5.8 Стратегия «Приобретение недвижимости в активы венчурного фонда через закладные с последующей продажей инвесторам»
* 5.9. Стратегия «Продажи закладных и приобретения недвижимости по договору об удовлетворении требований кредиторов»
* 5.10. Стратегия «Комбинированное использование закладных, венчурного фонда и фонда финансирования строительства»
* 5.11 Оформление прав собственности на инвестора при работе с закладными
* 5.12. Порядок распределения инвестиционного дохода венчурного фонда среди участников
* 5.13. Дополнительные аспекты
o 5.13.1. Кредитование инвестора
o 5.13.2. Оплата доначисленных квадратных метров
o 5.13.3. Досрочный выход инвестора из проекта
o 5.13.4. Увеличение цены помещения
o 5.13.5. Замена помещения
o 5.13.6. Распространение на операции с закладной Закона Украины «О защите прав потребителей»
o 5.13.7. Инвесторы-нерезиденты: особенности участия в схемах
o 5.14. Налоговый учет хозяйственных операций с закладными
Раздел 6. Институты совместного инвестирования
* 6.1. Общая характеристика институтов совместного инвестирования
* 6.2. Венчурные фонды
* 6.3. Общее описание компании по управлению активами
* 6.4. Создание компании по управлению активами и венчурного фонда
* 6.5. Стратегия «Инвестиционные сертификаты венчурного фонда на предъявителя»
* 6.6. Стратегия «Инвестиционные сертификаты венчурного фонда (отношения с генеральными инвесторами - юридическими лицами)»
* 6.7. Стратегия «Выкуп недвижимости в активы венчурного фонда»
Раздел 7. Кредитно-депозитные механизмы
* 7.1. Введение в кредитно-депозитные механизмы
* 7.2. Законность применения кредитно-депозитных механизмов в строительстве
* 7.3. Целесообразность применения кредитно-депозитных механизмов в строительстве.
* 7.4. Стратегии с применением кредитно-депозитных механизмов
Раздел 8. Договорные стратегии в строительстве
* 8.1. Стратегии использования совместной деятельности в отношениях застройщика и генерального инвестора
* 8.2. Стратегии использования простого товарищества как способ продажи строящейся недвижимости
* 8.3. Стратегии продажи имущественных прав на строящуюся недвижимость
* 8.4. Стратегии использования инвестиционных договоров (договоры паевого, долевого участия в строительстве)
* 8.5. Стратегии применения предварительных договоров купли-продажи недвижимости и их разновидности
* 8.6. Стратегии применения договоров комиссии в строительстве
Раздел 9. Кооперативы как стратегический инструмент в строительстве
* 9.1. Введение в жилищно-строительную кооперацию
* 9.2. Применение ЖСК для финансирования строительства жилья
* 9.3. Сфера применения ЖСК
* 9.4. Исходные данные для ЖСК
* 9.5. Стратегия «Чудо-Механизм в действии»
Раздел 10. Стратегии привлечения средств в коттеджное строительство
Раздел 11. Образцы документов
ОБ АВТОРЕ :
Доценко-Белоус Наталия Александровна - известный юрист в сфере недвижимости, адвокат ЮФ «Василь Кисиль и Партнеры». Наталья имеет девятилетний опыт сопровождения строительных проектов, а также является сертифицированным ГКЦБФР специалистом по ценным бумагам и по управлению активами; действительный член Ассоциации юристов Украины, член Ассоциации юристов фондового рынка; автор многих публикаций на темы недвижимости в ведущих деловых и профильных периодических изданиях.
Н.А. Доценко-Белоус является разработчиком финансовых моделей привлечения средств в строительство при использовании закладных, опционов, сертификатов ФОН, дисконтных облигаций как в жилищном, так и в коммерческом строительстве. Благодаря усилиям автора многие из клиентов смогли выбрать оптимальные варианты привлечения средств в строительство и успешно реализовать строительные проекты.
По результатам исследования «Лучший юрист. Выбор клиента 2008», проведенного «Юридической газетой», Наталия Доценко-Белоус отмечена среди 50 лучших юристов Украины и признана лучшим юристом в сфере недвижимости, строительства и земельного права.
Первая книга известного юриста в сфере недвижимости Н.Доценко-Белоус «Правовая энциклопедия инвестирования строительства» вышла в 2006 г. и была одним из самых популярных изданий, посвященным юридическим вопросам в сфере инвестиций в строительстве.
ОГЛАВЛЕНИЕ:
аздел 1. Финансово-кредитные механизмы
* 1.1. Введение в ФФС - стратегии
* 1.2. Стратегия «Использование ФФС для финансирования строительства»
o 1.2.1.Сфера применения механизма
o 1.2.2. Участники механизма
o 1.2.3. Правила ФФС
o 1.2.4. Создание ФФС
o 1.2.5. Виды ФФС
o 1.2.6. Классический алгоритм действий в ФФС
* 1.3.Стратегия «Использование ФФС в целях налогового планирования»
* 1.4. Стратегия «Использование ФФС для замены застройщика и получения прав на чужой земельный участок»
* 1.5. Стратегия «ФФС как способ защиты генерального инвестора от государственного застройщика»
* 1.6. Стратегия «ФФС как способ создания финансовой пирамиды»
* 1.7. Стратегия «ФФС - противовес общественным слушаниям»
* 1.8. Стратегия «ФФС как способ получения застройщиком вспомогательных помещений жилого комплекса в собственность»
* 1.9. Преимущества и недостатки ФФС
* 1.10. Стратегии применения фондов операций с недвижимостью
o 1.10.1. Введение в ФОН - стратегии
o 1.10.2. Сфера применения ФОН
o 1.10.3. Использование ФОН для управления завершенной строительством недвижимостью
o 1.10.4. Создание ФОН
o 1.10.5. Стратегия «Продажа сертификатов ФОН через венчурный фонд»
o 1.10.6. Стратегия «Продажа имущественных прав через ФОН»
o 1.10.7. Стратегия «Продажа опционов через ФОН»
o 1.10.8. Стратегия «Аренда через ФОН»
o 1.10.9. Преимущества и недостатки ФОН
Раздел 2. Целевые облигации
* 2.1. Введение в целевые облигации
* 2.2. Участники финансовой модели
* 2.3. Особенности выпуска облигаций под объекты жилого строительства
* 2.4. Допустимая дата начала привлечения инвестиций
* 2.5. Анализ оптимальной формы существования облигаций
* 2.6. Анализ преимуществ и недостатков открытого и закрытого выпуска
* 2.7. Исходные данные для схемы
* 2.8. Стратегия «Использование целевых облигаций эмитентом без участия финансовых посредников»
* 2.9. Стратегия «Использование целевых облигаций через корпоративные венчурные инвестиционные фонды»
* 2.10. Стратегия «Выпуск опционов на поставку целевых облигаций»
* 2.11. Стратегии погашения целевых облигаций
* 2.12. Стратегии выкупа целевых облигаций без осуществления погашения
* 2.13. Стратегии эмитента целевых облигаций при дефолте
* 2.14. Стратегии взаимоотношений с инвесторами, предъявляющими целевые облигации после истечения срока погашения
* 2.15. Действия и риски эмитента в случае предъявления инвесторами облигаций для погашения по истечению срока погашения
* 2.16. Преимущества и недостатки целевых облигаций
Раздел 3. Дисконтные облигации
* 3.1. Введение в дисконтные облигации
* 3.2. Обоснование законности привлечения средств в строительство с применением дисконтных облигаций (финансовой модели)
* 3.3. Правовой статус участников инвестиционной кампании
* 3.4. Допустимая дата начала привлечения инвестиций
* 3.5. Исходные данные для построения финансовой модели (номинал, объем эмиссии, форма существования, обеспечение и т.д.)
* 3.6. Стратегия «Застройщик -Покупатель без финансовых посредников»
* 3.7. Стратегия «Застройщик - Венчурный фонд - Покупатель»
* 3.8. Стратегия «Эмитент - Венчурный фонд/Нерезидент - Застройщик - Покупатель»
* 3.9. Стратегия «Дисконтные облигации - ФФС - Государственный застройщик»
* 3.10. Повышение цены недвижимости
* 3.11. Наличные расчеты
* 3.12. Кредитование покупателей
* 3.13. Отказ Покупателя от Недвижимости, требование о возврате средств
* 3.14. Увеличение площади по данным технической инвентаризации БТИ. Доплата
* 3.15. Взаимоотношение с покупателями-нерезидентами, продажи за пределами Украины
* 3.16.Варианты обеспечения обязательств застройщика перед покупателями
* 3.17. Распределение инвестиционного дохода венчурного фонда
* 3.18. Выделение апартаментов в натуре в случае если пансионат (санаторий) является целостным имущественным комплексом
* 3.19. Дополнительные возможности финансовой модели
* 3.20. Преимущества и недостатки финансовой модели
Раздел 4. Опционы
* 4.1. Введение в опционы
* 4.2. Допустимая дата начала привлечения инвестиций
* 4.3. Недвижимость, финансирование которой допускается с использованием опционов
* 4.4. Стратегия « Выпуск застройщиком опционов на поставку квадратных метров или на помещение»
* 4.5. Стратегия «Комбинированное использование опционов и дисконтных облигаций»
* 4.6. Стратегия «Выпуск опционов на арендные услуги с размещение в активы венчурного фонда»
Раздел 5. Закладные
* 5.1. Введение в закладные
* 5.2. Практические аспекты выдачи закладной
o 5.2.1.Ипотечный договор как основание для выдачи закладной
o 5.2.2. Предметы ипотеки
o 5.2.3. Денежные обязательства. Варианты денежных обязательств
o 5.2.4. Порядок выдачи закладной
o 5.2.5. Особенности заполнения закладной по предложенным схемам
o 5.2.6. Индоссамент на закладной
o 5.2.7. Расходы, связанные с реализацией схемы
* 5.3. Кто может выдать закладные?
* 5.4. Когда можно выдать закладные?
* 5.5. Сфера примения закладной как способа финансирования строительства. Проекты, для финансирования которых невозможно применять закладные
* 5.6. Стратегия «Продажи закладных через венчурный фонд в обеспечение кредитных обязательств»
* 5.7. Стратегия «Продажи закладных через венчурный фонд в обеспечение ценобумажных обязательств»
* 5.8 Стратегия «Приобретение недвижимости в активы венчурного фонда через закладные с последующей продажей инвесторам»
* 5.9. Стратегия «Продажи закладных и приобретения недвижимости по договору об удовлетворении требований кредиторов»
* 5.10. Стратегия «Комбинированное использование закладных, венчурного фонда и фонда финансирования строительства»
* 5.11 Оформление прав собственности на инвестора при работе с закладными
* 5.12. Порядок распределения инвестиционного дохода венчурного фонда среди участников
* 5.13. Дополнительные аспекты
o 5.13.1. Кредитование инвестора
o 5.13.2. Оплата доначисленных квадратных метров
o 5.13.3. Досрочный выход инвестора из проекта
o 5.13.4. Увеличение цены помещения
o 5.13.5. Замена помещения
o 5.13.6. Распространение на операции с закладной Закона Украины «О защите прав потребителей»
o 5.13.7. Инвесторы-нерезиденты: особенности участия в схемах
o 5.14. Налоговый учет хозяйственных операций с закладными
Раздел 6. Институты совместного инвестирования
* 6.1. Общая характеристика институтов совместного инвестирования
* 6.2. Венчурные фонды
* 6.3. Общее описание компании по управлению активами
* 6.4. Создание компании по управлению активами и венчурного фонда
* 6.5. Стратегия «Инвестиционные сертификаты венчурного фонда на предъявителя»
* 6.6. Стратегия «Инвестиционные сертификаты венчурного фонда (отношения с генеральными инвесторами - юридическими лицами)»
* 6.7. Стратегия «Выкуп недвижимости в активы венчурного фонда»
Раздел 7. Кредитно-депозитные механизмы
* 7.1. Введение в кредитно-депозитные механизмы
* 7.2. Законность применения кредитно-депозитных механизмов в строительстве
* 7.3. Целесообразность применения кредитно-депозитных механизмов в строительстве.
* 7.4. Стратегии с применением кредитно-депозитных механизмов
Раздел 8. Договорные стратегии в строительстве
* 8.1. Стратегии использования совместной деятельности в отношениях застройщика и генерального инвестора
* 8.2. Стратегии использования простого товарищества как способ продажи строящейся недвижимости
* 8.3. Стратегии продажи имущественных прав на строящуюся недвижимость
* 8.4. Стратегии использования инвестиционных договоров (договоры паевого, долевого участия в строительстве)
* 8.5. Стратегии применения предварительных договоров купли-продажи недвижимости и их разновидности
* 8.6. Стратегии применения договоров комиссии в строительстве
Раздел 9. Кооперативы как стратегический инструмент в строительстве
* 9.1. Введение в жилищно-строительную кооперацию
* 9.2. Применение ЖСК для финансирования строительства жилья
* 9.3. Сфера применения ЖСК
* 9.4. Исходные данные для ЖСК
* 9.5. Стратегия «Чудо-Механизм в действии»
Раздел 10. Стратегии привлечения средств в коттеджное строительство
Раздел 11. Образцы документов
|
 |
|
|
 |
